基金配置創(chuàng)業(yè)板占比創(chuàng)4年新低

 ■本報見習(xí)記者 吳曉璐

今年三季度內(nèi)，基金再次減持創(chuàng)業(yè)板。據(jù)東方證券統(tǒng)計，今年三季度末，基金對創(chuàng)業(yè)板配置占比12.91%，環(huán)比下降0.78%，達(dá)到了近四年以來的最低。截至11月3日，四季度以來，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)下跌1.82%，而滬深300指數(shù)上漲4.07%。

《證券日報》基金新聞部記者統(tǒng)計發(fā)現(xiàn)，雖然創(chuàng)業(yè)板整體表現(xiàn)不佳，但仍有2只個股10月份以來漲幅超過了30%。值得注意的是，工銀瑞信和寶盈基金旗下均有2只基金巧選“創(chuàng)業(yè)牛”，短短1個月合計浮盈4519.52萬元。

截至11月3日，江豐電子（300666）和立昂技術(shù)（300603）分別上漲了36.36%和31.18%。記者發(fā)現(xiàn)，工銀瑞信黃安樂管理的2只基金重倉江豐電子，分別浮盈1723.83萬元和77.58萬元，寶盈基金李建偉管理的2只基金重倉立昂技術(shù)，分別浮盈1697.54萬元和1020.57萬元。

三季度末基金持創(chuàng)業(yè)板

比例降至近4年以來最低

三季度內(nèi)，創(chuàng)業(yè)板曾迎來一波超10%的反彈，但是并未能吸引基金加大配置。據(jù)東方證券研報，今年三季度，基金對創(chuàng)業(yè)板的配置比例達(dá)到了近四年以來的最低。三季度末，基金重倉股中，主板配置占比62.72%，環(huán)比提高1.36%，同時，中小板配置占比24.37%，環(huán)比下降0.58%，創(chuàng)業(yè)板配置占比12.91%，環(huán)比下降0.78%。其中，基金的創(chuàng)業(yè)板倉位已經(jīng)是2013年四季度末以來的最低值。

《證券日報》基金新聞部記者據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，今年三季度末，基金共持有343只創(chuàng)業(yè)板個股，442只中小板個股。剔除三季度成立的次新股以后，基金三季度新進(jìn)或加倉了162只創(chuàng)業(yè)板股、222只中小板股，其中，基金增持或新進(jìn)數(shù)量超過1000萬股的創(chuàng)業(yè)板股有17只，中小板股有39只，合計56只。

中小創(chuàng)個股中，基金增持?jǐn)?shù)量最多的是分眾傳媒（002027），三季度末，113只基金合計重倉持有該股7.25億股，占流通股比例為12.49%，較二季度末增加4.9億股。另外，基金持有市值最高的是歐菲光（002456），三季度末213只基金合計持有該股市值為90.22億元，合計持有該股4.26億股，占流通股比例為16.58%，較二季度末增加5179.56萬股。截至11月3日，分眾傳媒和歐菲光四季度以來上漲18.41%和6.42%，年內(nèi)上漲20.35%和64.85%。

四季度以來至11月3日，創(chuàng)業(yè)板指下跌1.82%，中小板指數(shù)上漲2.58%，基金重倉的343只創(chuàng)業(yè)板股平均跌幅為3.43%，跑輸創(chuàng)業(yè)板指數(shù)1.61個百分點(diǎn)，基金重倉的442只中小板平均跌幅為2.09%，跑輸中小板指數(shù)4.67個百分點(diǎn)。據(jù)華創(chuàng)證券統(tǒng)計，今年三季度，創(chuàng)業(yè)板凈利潤同比增長8.8%，中小板凈利潤同比增長23.6%，分別較業(yè)績最好的深證主板低22.6個百分點(diǎn)和7.8個百分點(diǎn)，三季度深證主板凈利潤同比增加31.4%。

星石投資認(rèn)為四季度市場風(fēng)格仍然是“追求業(yè)績+以大為美”。目前的業(yè)績狀況、流動性狀況并不支持市場風(fēng)格全面轉(zhuǎn)向小盤股，未來市場風(fēng)格將仍是“追求業(yè)績+以大為美”，大盤股仍有不錯的投資機(jī)會，部分業(yè)績向好的小盤股也會有結(jié)構(gòu)性機(jī)會。

重倉江豐電子

工銀瑞信黃安樂浮盈1800萬元

雖然創(chuàng)業(yè)板整體表現(xiàn)不佳，但是四季度以來，仍有2只個股漲幅超過30%。截至11月3日，江豐電子和立昂技術(shù)四季度以來分別上漲了36.36%和31.18%，這2只股均為次新股，分屬有色金屬和通信板塊。這2只個股在三季度末分別被3只和7只基金重倉持有。

3只重倉江豐電子的個股中，有2只均為工銀瑞信基金經(jīng)理黃安樂管理的基金：工銀瑞信主題策略混合和工銀瑞信國家戰(zhàn)略股票。江豐電子被這2只基金分別重倉持有99.99萬股和4.5萬股。截至11月3日，這2只基金年內(nèi)收益率分別為19.55%和23.03%，10月份以來收益率為3.72%和2.18%。按三季度末2只基金持有江豐電子數(shù)量測算，四季度以來2只基金分別浮盈1723.83萬元和77.58萬元，合計浮盈1801.41萬元。

記者發(fā)現(xiàn)，黃安樂比較偏愛中小創(chuàng)，工銀瑞信主題策略混合和工銀瑞信國家戰(zhàn)略股票的前十大重倉股中，中小創(chuàng)板塊個股分別有8只和7只，合計占基金凈值比分別為39.42%和40.59%。其管理的另外3只偏股基金的前十大重倉股中，也是以中小創(chuàng)居多。他表示，三季度內(nèi)增加配置了低估值性價較好的銀行、高成長的新能源汽車產(chǎn)業(yè)鏈中的電池設(shè)備和電池材料、受益于供給收縮的基礎(chǔ)化工，低估值增長穩(wěn)定的傳媒等幾個板塊的配置，減持了建筑、通信、計算機(jī)、輕工、醫(yī)藥、保險等行業(yè)。

最看好立昂技術(shù)的是寶盈基金李建偉，其管理的2只基金是持有立昂技術(shù)數(shù)量最多的2只。三季度末，寶盈核心優(yōu)勢混合和寶盈先進(jìn)制造混合分別持有該股166.1萬股和99.86萬股，占流通股比例分別為6.46%和3.89%。立昂技術(shù)分別位列2只基金的第四大重倉股和第三大重倉股。按三季度末的持股數(shù)據(jù)，2只基金持有該股分別浮盈1697.54萬元和1020.57萬元，合計浮盈2718.11萬元。截至11月3日，這2只基金年內(nèi)收益率分別為-0.96%和-4.89%，10月份以來收益率分別為-2.55%和-3.45%。(吳曉璐)