利率無優勢替代產品多 大額存單該不該買？

　　廣州日報訊 （記者林曉麗）上月初，央行將個人大額存單的門檻由30萬元降到了20萬元。記者昨日調查了解到，新政后多家銀行均表示銷售有雙位數的增長。

　　有銀行暫未下調門檻

　　新政施行至今已近一個月，各家銀行執行進度不一。昨日，記者調查廣州多家銀行，大部分銀行針對個人認購的大額存單已開始執行20萬元的起點，不過也有部分銀行尚未施行。廣州工商銀行就表示，目前尚未收到執行新的一期大額存單起存金額的通知。而在售的原有一期個人大額存單，發行期至7月10日，執行的是30萬、50萬的起存金額。

　　利率方面，多家銀行在門檻降低后并未調整。據銀率網統計，廣州地區大額存單，一年期平均利率為1.93%，最高為2.25%；三年期平均利率為3.054%，最高為3.925%。

　　多家銀行表示，門檻降低后，購買大額存單的個人投資人數確實明顯增加，如廣州農商行就表示，起點金額下降后，最新一期購買人數較最后一期（30萬起點的）購買人數增長了33%。不過多家銀行表示，大額存單銷售表現穩定，每次認購均有盈余額度。

　　有銀行人士認為，人數的增加，一是部分銀行趁機加大了該業務的營銷力度，再者目前很多銀行的大額存單利率都上浮40%以上，比定期存款高，甚至比部分保本理財產品都高。而且投資期限靈活，還可提前支取，滿足臨時用款需求。更值得一提的是，大額存單是納入存款保險的保障范圍內。隨著認購金額的下調和收益率優勢，大額存單將受風險偏好低的客戶的青睞。

　　投資建議：收益率才是關鍵

　　銀率網分析師閆自杰也指出，目前在市場上很容易找到穩健型高收益替代產品，如銀行理財產品、一年期萬能險、貨基等的收益率都強于同期限的大額存單。而持續火爆的國債雖然收益率與大額存單相當，但門檻超低，100元即可購買。

　　閆自杰還指出，雖然三年期產品利率上浮較多，但流動性很差。“一旦購買三年期產品，持有期間遇到緊急使用資金的情況，雖然可以做存單質押貸款，或者提前支取，但要扣利息。所以對于儲戶來說，不能只看到銀行的高息宣傳，還要看到其中隱含的風險。尤其是資金剛剛超過投資門檻20萬元的人群，需要注意流動性風險。”閆自杰提醒道。

　　記者從多家銀行了解到，目前大額存單仍不支持轉讓功能，只可以質押或提前支取，而提前支取部分多按照銀行掛牌通知存款利率或整存整取定期存款利率向下靠檔利率計息。

　　另有業內人士提出，認購起點并非大額存款的目標客戶關注的重點，只有收益率上去了，才能真正吸引到客戶。此外，還應該在轉讓、抵押等方面出臺措施，方便投資者。（林曉麗）