降低首付款比例、放寬貸款條件、擴大提取范圍……多地密集出臺的住房公積金貸款利好政策，正在推動樓市進一步去庫存化。尤其是近日住建部明確公積金異地個人住房貸款辦理流程，在業界看來，對于庫存壓力高居不下的三四線城市而言，這無疑是一個重大利好。

    異地互貸終見曙光

    因孩子在外省上大學，且當地房價較高，在西寧市住房公積金管理中心繳納公積金的職工李先生一直想用公積金貸款在外省買房，減輕還款負擔。

    正在全國漸次推進的公積金異地貸款政策對類似李先生這樣的購房者來說，是一個福音。

    去年10月9日，住建部、財政部、央行三部委聯合下發《關于發展住房公積金個人住房貸款業務的通知》，要求各地放松公積金貸款條件，今后職工連續繳存6個月即可申請公積金貸款，并首次明確提出公積金將實現異地互認。

    隨后，多個城市提出推進異地互貸政策。今年2月，武漢、長沙、南昌、合肥的四省會城市市長共同簽署了《合肥綱要》約定，四市實施住房公積金繳存異地互認和轉移接續；職工在就業地繳存公積金，在戶籍地購買自住住房的，可向戶籍地公積金中心申請公積金個人住房貸款。異地購房貸款執行貸款地住房公積金貸款政策規定；職工及配偶未使用住房公積金貸款的，異地購房可提取公積金用于購買戶籍地首套自住住房或償還商業住房貸款。此外，湖南、湖北、甘肅、山東表示將省內推行異地互貸。

    李先生所在的青海省西寧市公積金異地貸款范圍更加寬泛，依據今年9月新出臺的公積金貸款政策，只要是在西寧市住房公積金管理中心繳納公積金的職工，以西寧地區的自有住房做抵押，即可申請公積金貸款在全國實現異地購房。

    公積金異地貸款政策的尺度有望進一步加大。近日，住建部發布《關于住房公積金異地個人住房貸款有關操作問題的通知》，被媒體認為是公積金異地貸款政策的細則落地。

    該通知明確了住房公積金異地個人住房貸款辦理流程，指出繳存城市公積金中心（含分中心）負責審核職工繳存和已貸款情況，向貸款城市公積金中心出具書面證明，并配合貸款城市公積金中心核實相關信息。貸款城市公積金中心及受委托銀行負責異地貸款的業務咨詢、受理、審核、發放、回收、變更及貸后管理工作，并承擔貸款風險。貸款城市公積金中心與繳存城市公積金中心要定期對異地貸款情況進行核對，掌握提取、還款、變更和逾期情況。此外，住建部還稱將建設全國住房公積金異地貸款業務信息交換系統。

    業內人士指出，相比放寬貸款條件、調整繳存期限、提高貸款額度、取消多項收費等公積金新政，此前政策中雖然推出“異地互貸”，但落實仍有難度，因此，此次通知將再次加速“異地互貸”的推進。

    使用局限致冷熱不均

    在公積金“異地互貸”提速的背后，是我國長期存在因地區差異而產生的公積金使用冷熱不均的事實。

    今年6月公布的《全國住房公積金2014年年度報告》，讓百姓第一次看清了公積金的家底。這份報告顯示，全國32個地區，公積金貸款發放率高于80％的只有8個，貸款發放率低于50％的有5個，個別地區更是低至30％左右。

    據一名資深房地產業分析師介紹，在一線城市中，只有北京的公積金儲備較為充裕。上海房價一直較高，公積金使用率長期高位運行。而廣州也受困于公積金吃緊，其貸款額度已連續多月被“秒殺”，正嘗試通過“公轉商”等形式緩解貸款難。

    不僅是上海、廣州，東部多市都遭遇了公積金貸款“額度荒”。因資金運行壓力加大、公積金貸款出現放款輪候，杭州市從4月開始辦理“公轉商”，上半年受理住房公積金貸款57.89億元，其中貼息貸款已占六成以上。在南京，截至8月，公積金貸款待放量達20多億元，占全年放款額度約1／10，據此估算約有5000戶申請者需要而沒得到貸款。

    與上述情形相反，哈爾濱、貴陽、荊州等城市的公積金貸款則顯得很從容。

    9月中旬，哈爾濱持續放寬提取條件，規定“對連續足額繳存住房公積金滿3個月的，允許職工提取公積金用于支付房租”，同時拓寬公積金提取范圍，規定“夫妻雙方的父母患重病可提取公積金進行治療”。

    貴陽市也放寬了住房公積金提取范圍，并將首次使用公積金貸款購買普通自住住房的最低首付比例降至20％；最高貸款額度由45萬元調整為50萬元；而且再次申請公積金委托貸款購買普通自住房的也按首套住房公積金貸款辦理。

    荊州則實行了“提額度、降比例、通借通還”三項舉措。不僅將城區住房公積金貸款最高總額由40萬元提高至45萬元，規定繳存職工家庭使用住房公積金購買首套住房，首付比例最低為20％，同時允許職工直系親屬間購房實行住房公積金互取、互貸、互還。

    甘肅省的多個城市也推出了多項住房公積金“新政”。從今年三季度開始，蘭州、慶陽等城市推出二套房貸款執行住房公積金貸款基準利率政策；張掖、武威、定西等7個城市實行繳存職工直系親屬購房互貸政策；酒泉、臨夏、隴南等8個市州放寬繳存職工直系親屬購房互提政策。

    業內人士認為，上述這些城市多是公積金相對充裕的城市，甚至有的城市出現了公積金沉淀。

    有觀點認為，出現公積金沉淀的原因多為工作調動。例如原先在A城市工作，繳存了不少公積金，調動到B城市后，如想在B城市買房，則無法使用A城市的公積金貸款。

    事實上，沉淀的不僅是工作調動者的公積金，還有一種情況就是，由于一線城市房價居高不下，一些被高房價擠出的剛性需求及改善型需求只能在房價便宜的周邊小城市購房，而公積金貸款的封閉管理使其不能動用這部分資金。

    在某事業單位工作的北京市民盧女士算了一筆賬：若要享受公積金“二套首付兩成”的優惠政策，購房需全部使用公積金貸款。當前北京二套房公積金貸款的最高額度只有80萬元，所以購買房子總價不能高于100萬元。但北京市范圍內幾乎找不到總價100萬元以內的商品房。

    據統計，2014年國內16個房價過萬的城市，公積金貸款最高額度從70萬元到120萬元不等，購房者單靠公積金貸款很少能覆蓋全部房價。

    在公積金充裕的三四線城市，最大的制約則是需求不足。在公積金使用仍局限于繳存地的情況下，只有在當地繳納公積金的職工才能享受公積金新政優惠，而當地的購房需求基本趨于飽和，若異地互貸仍不放開，則將制約在外地工作的人員回三四線城市買房。

    房價洼地即將補漲？

    一線城市房價高，公積金貸款撐不起房款；二線城市需求旺盛，但公積金額度偏緊；三四線城市公積金額度充足，購房需求卻有限。當前現狀反映出各地公積金儲備和樓市庫存的巨大差異。一方面在全國范圍內公積金仍存在巨額沉淀，另一方面樓市庫存量仍然高居不下。

    據國家統計局最新發布的數據，8月全國70個大中城市新建商品住宅價格同比綜合平均從上月下降0.4％轉為上漲1.7％，為自2014年9月以來首次轉正。其中，一線城市新建商品住宅與二手住宅價格同比均上漲，且漲幅相對較大，二線城市同比“漲跌互現”，三線城市房價同比仍然全部下降。從庫存壓力分析，住宅去庫存壓力主要集中在三線、四線城市，去庫存周期超過四年。

    公積金異地互貸提速則有望讓三四線樓市火起來。

    按照住建部發布的《關于住房公積金異地個人住房貸款有關操作問題的通知》，負責異地貸款發放并承擔貸款風險的是貸款城市公積金中心及受委托銀行。舉個例子，假設南京市民李先生在南京繳存公積金，但因南京公積金資金池吃緊，在南京買房申請公積金困難，于是他決定在周邊公積金額度充足的小城市買房，就能順利辦理公積金貸款。

    今年“3·30”樓市新政以來，在陸續出臺的多項放寬住房公積金提取和貸款條件的政策推動下，一些三四線樓市已經出現了升溫現象。統計顯示，今年前7個月，甘肅省提取和發放住房公積金個人住房貸款的額度，較去年同期分別增長38.38％和42.76％。此外，今年前7個月，甘肅省完成商品房銷售面積643.11萬平方米，同比增長8.64％。

    不過，飽受公眾詬病的公積金使用效率低、提取難等老問題很可能也會制約異地貸款政策實施的步伐。

    在海口工作的中直機關工作人員劉青海（化名）已是第三次來到海南省住房公積金管理局，除了準備身份證、戶口本、單位內部的表格、銀行流水證明，還需回到戶籍所在地開具“單身證明”，并且動手填寫、裁剪、粘貼各種表格，耗時最少需要兩至三周，而且審批還需要等待半個月以上。

    “每次排隊都要1個小時左右，不僅累心，甚至還要做手工剪貼各種單據，為了一兩萬元的公積金，真的不值。”劉青海說。

    以早已落地的“公積金支付房租”政策為例，數據顯示，百姓租房使用公積金所占比例僅為1％，“程序復雜”成為擋在萬千租房者面前的一道現實難題。

    每逢周末，在北京一家地產公司工作的成龍都會早早起床和租房中介四處看房。“自己有一筆可觀的公積金無法使用，嘗試過很多次，但是由于開發票的稅金很高，加上房主大多不希望做稅務登記，因此在實際辦理中非常困難。”成龍說。

    丁丁租房經理張武介紹說，租房提取公積金需要提供地稅發票，首先需要房主和租客前往當地地稅局開具地稅發票，當很多租客了解到5％的稅款和開票的流程后就選擇放棄了。

    再看公積金異地貸款新政，繳存城市公積金中心負責審核職工繳存和已貸款情況，而貸款城市公積金中心及受委托銀行負責異地貸款的業務咨詢、受理、審核、發放、回收、變更及貸后管理工作。這意味著，貸款人要與兩個城市的公積金中心打交道，從咨詢到交審核材料，再到開證明、辦貸款，原先在一個城市貸款的“跑腿量”如今至少要翻倍。若兩個城市之間銜接不暢，異地貸款恐將難上加難。

    南京房地產建設促進會秘書長張輝等業內人士認為，公積金異地互貸有利于為工作流動和異地置業、回鄉置業的人群提供貸款支持，刺激和挖掘需求。但異地互貸需要建立全國性的職工公積金轉移平臺，以方便各地繳存期限接續、互認，方便職工轉移和異地貸款，僅靠地方之間協調的異地互認無法擺脫各自為政的現狀。

    “要從長遠維護公積金的健康發展，還需從國家層面上進行頂層設計推動統籌協調。”清華大學教授劉洪玉認為，各地公積金從管理到使用都有巨大差異，要從整體上提高公積金使用效率、增強其對抗風險能力，從長遠來看應當進一步推動公積金的統一管理和跨地區使用。